Hoy se han reducido las comisiones de bolsa y se ha facilitado el acceso a los mercados, ahora es más fácil que nunca convertirse en un inversor.
Algunas de las últimas innovaciones incluyen el trading de acciones por internet sin comisiones y la introducción de CFDs, que permiten a los inversores comprar acciones con apalancamiento financiero.
Si bien estos avances son realmente increíbles, no cambian un aspecto fundamental de la inversión, a saber, que invertir se trata de equilibrar el potencial de ganar dinero con la posibilidad de perderlo.
Tanto si es nuevo como si tiene experiencia, tiene un poco de dinero o mucho, gestionar el riesgo es clave para el éxito. Con eso en mente, le mostraré cuatro principios de gestión de riesgos para comenzar y seguir a lo largo de su carrera inversora.
Alinee su riesgo con sus objetivos
¿Para qué está invirtiendo y cómo lo va a conseguir? Para crear un plan de éxito, primero debe identificar cuál es su objetivo: ¿una jubilación cómoda, el pago inicial de una casa, un viaje que espera hacer en los próximos años?
¿Para qué está invirtiendo y cómo lo va a conseguir?
Una vez que conozca sus metas, pregúntese qué tan rápido desea lograr cada una y cuánto riesgo está dispuesto a correr, financiera y psicológicamente, para lograrlas. ¿Podría permitirse perder gran parte del dinero que está invirtiendo? ¿Cómo reaccionaría si eso sucediera? Si las respuestas son “no” y “mal”, no significa que no deba invertir; simplemente significa que debe invertir en formas más acordes con su tolerancia al riesgo y su horizonte temporal.
Si está ahorrando para algo que querrá o necesitará pronto, como el pago inicial de una casa nueva, probablemente desee invertir en algo relativamente estable, como un fondo del mercado monetario o bonos del Tesoro de Estados Unidos. Si está ahorrando para una jubilación para la que aún faltan décadas, es posible que se sienta cómodo con una mayor parte de sus ahorros en acciones, que históricamente han conllevado un mayor riesgo, pero también han generado mayores rendimientos, ya que tendrá mucho más tiempo para recuperarse de una recesión.
Diversifique
La diversificación significa distribuir sus inversiones, tanto entre diferentes clases de activos (como acciones y bonos) como dentro de ellas (como acciones estadounidenses y acciones internacionales).
Cada clase de activo juega un papel único en su cartera. Las acciones ofrecen el potencial de crecimiento y podrían constituir la mayor parte de su cartera cuando sea joven y tenga muchas décadas para beneficiarse del interés compuesto. Los bonos, por otro lado, pueden ayudar a preservar su capital, que se vuelve más crítico a medida que se acerca a la jubilación. Además, las clases de activos no siempre se mueven en conjunto, por lo que cuando a uno le va mal, a otro le va bien. Mantener una combinación saludable de activos puede ayudar a reducir el impacto de cualquier inversión en el rendimiento de su cartera.
Cada clase de activo juega un papel único en su cartera.
Dicho esto, la diversificación sigue siendo importante incluso si está invirtiendo únicamente en acciones. Una cartera de 20 acciones en una variedad de industrias, por ejemplo, generalmente tiene mucho menos riesgo que una cartera de solo dos.
Reequilibrio
Lograr el éxito de la inversión a largo plazo no es solo una cuestión de crear una cartera con la combinación adecuada de inversiones para sus objetivos y marco de tiempo. A medida que los mercados suben y bajan, las inversiones en su cartera crecerán y se reducirán en valor, tanto que, con el tiempo, su cartera podría volverse menos o más agresiva de lo que pretendía. Después de una larga carrera alcista, las acciones podrían representar una parte mucho mayor de su cartera general de lo que había planeado, dejándolo expuesto a riesgos no deseados.
Esto es lo que hace que el reequilibrio sea tan importante. Si vende regularmente posiciones que se han vuelto sobreponderadas en relación con el resto de su cartera y mueve los ingresos a posiciones que se han vuelto infraponderadas, puede devolver su cartera a su asignación objetivo original. Es una buena idea hacer esto al menos una vez al año y con más frecuencia si los mercados están haciendo grandes movimientos.
Nuevamente, incluso si invierte solo en un puñado de acciones individuales, no permita que ninguna acción o tipo de acción represente una parte demasiado grande del conjunto de su cartera. Pregúntese qué sucedería financiera y psicológicamente si su posición más importante cayera significativamente o fuera aniquilada por completo. Si ese escenario es preocupante incluso de contemplar, entonces su posición probablemente deba reducirse.
Cuidado con el apalancamiento
El apalancamiento es una estrategia que utiliza dinero prestado para aumentar el rendimiento potencial de una inversión, a menudo a través de productos como fondos negociables en bolsa apalancados, contratos de futuros, préstamos de margen u opciones. Si bien estos productos pueden aumentar los rendimientos, también pueden aumentar de manera desproporcionada el riesgo, lo que hace que sea especialmente fácil meterse en problemas financieros. De hecho, algunas de las historias más tristes tienen que ver con inversores que sufrieron pérdidas catastróficas porque el apalancamiento les perjudicó.
El apalancamiento es una estrategia que utiliza dinero prestado para aumentar el rendimiento potencial de una inversión
En última instancia, si no comprende el apalancamiento, es mejor evitarlo por completo. Incluso los inversores relativamente sofisticados deben proceder con cautela, no sea que su deseo de obtener ganancias descomunales genere pérdidas descomunales.
Vaya lento
Invertir es un esfuerzo de toda la vida repleto de pruebas y errores. Puede aprender sobre la marcha y explorar diferentes enfoques a medida que cambian sus intereses y objetivos. Lo importante es diversificar, reequilibrar regularmente y adoptar un enfoque muy precavido de las prácticas con más riesgo para llegar a donde se dirige sin demasiadas turbulencias.
